Cambios Regulatorios Recientes para Sociedades Privadas en Panamá (SA y SRL): 2023–2025

Resumen

Panamá ha experimentado cambios regulatorios significativos que afectan a sus SA y SRL durante 2023–2025, impulsados por su salida de la lista gris del GAFI, la eliminación de las listas AML de la UE y la implantación continuada de los requisitos de titularidad real y registros contables.

1. Eliminación de la Lista Gris del GAFI (octubre de 2023)

Panamá fue eliminada de la lista gris del GAFI en octubre de 2023 tras completar su plan de acción para subsanar las deficiencias estratégicas en materia de AML/CFT. La eliminación revirtió los requisitos de diligencia debida reforzada que las instituciones financieras internacionales aplicaban a las entidades panameñas.

2. Eliminación de la Lista AML de la UE (julio de 2025)

Panamá fue eliminada de la lista de terceros países de alto riesgo de la UE en julio de 2025, tras una evaluación de la Comisión que confirmó la alineación con las normas de la UE. Esto reduce la carga de diligencia debida de las instituciones financieras de la UE.

3. Decreto Ejecutivo 177/2024 — Registros Contables

El Decreto Ejecutivo 177 de 2024 reforzó la obligación de que las personas jurídicas panameñas mantengan registros contables y documentación de respaldo durante un mínimo de 5 años, en Panamá o en la oficina del agente registrado (o en otra jurisdicción especificada). El agente registrado es responsable de garantizar el cumplimiento.

4. RUBF — Registro de Beneficiarios Finales

La Ley 129 de 2020 estableció el RUBF, gestionado por la SSNF. El registro es obligatorio para todas las SA y SRL panameñas, con umbral de más del 25 % de las acciones o derechos de voto, o control efectivo. La SSNF emitió circulares de orientación actualizadas en 2024–2025 sobre las obligaciones de verificación y las sanciones por incumplimiento.

Resumen de los Principales Instrumentos Legislativos